क्रिप्टो-एक्सचेंज: विश्वास के लिए वजन- गो हम्मर्स

हैक्स, सॉल्वेंसी मुद्दे, फर्जी ट्रेडिंग और आईसीओ घोटाले - क्रिप्टो एक्सचेंजों के लिए निवेशकों के विश्वास का मार्ग और अधिक गंदा और दुर्गम है। हाल की रिपोर्टें किसी मजबूत चीज़ की आवश्यकता पर जोर देती हैं - शायद बेहतर सस्पेंशन और वाइपर ब्लेड

चाहे वह उबर हो, लिफ़्ट हो, बर्ड स्कूटर हो, सेगवे हो, या ज़ूमकार हो; जब सड़क नई और जंगली होती है, तो आप अपना सामान किसी ऐसी चीज़ में नहीं फेंकना चाहते जो अजीब लगे। कोई आश्चर्य नहीं, क्रिप्टो एक्सचेंजों की सुरक्षा पर टोकनइनसाइट की नवीनतम रिपोर्ट में, चुराए गए एक्सचेंजों पर भी व्यापार करने के लिए उपयोगकर्ताओं की औसत इच्छा 2.44 है।

यह कोई आश्चर्य की बात नहीं है कि जब ड्राइवर अनजान और अनाड़ी हो तो कौन लंबी दूरी तय करना चाहेगा।

टोकनइनसाइट आंकड़ों के अनुसार, 1.6 से 2014 की पहली छमाही तक एक्सचेंजों से 2019 बिलियन डॉलर मूल्य की डिजिटल मुद्रा संपत्ति चोरी हो गई है। 200 की पहली छमाही में ही $2019 मिलियन की चोरी हो चुकी है!

वर्ष 2017 और 2018 में एक्सचेंजों पर कुल मिलाकर दस से अधिक सुरक्षा उल्लंघन हुए। समय बीतने और उद्योग के परिपक्व होने के साथ इसमें कमी आनी चाहिए थी। लेकिन नहीं. यह लगभग पाँच वर्षों में संयुक्त रूप से सबसे अधिक है!

रॉकी पर्वत, डगमगाते टायर

फिसलन के निशानों में और भी बहुत कुछ है। समय के साथ सुरक्षा घटनाओं में बदलाव बाजार की अस्थिरता और क्रिप्टो-मुद्राओं की कीमत के समान विकास की प्रवृत्ति के आधार पर हुआ है। ध्यान दें कि धन की अधिकतम चोरी तेजी बाजार के अंत में हुई। और 2014 और 2018 से, क्रिप्टो-मुद्रा एक्सचेंजों में सबसे अधिक मात्रा में धन की चोरी हुई थी।

इन सेंधमारी के पीछे छिपी मददगार और चिंताजनक बात यह है कि एक्सचेंज क्या भूमिका निभाते हैं या नहीं निभाते। हाल के वर्षों में लगभग 88 प्रतिशत सुरक्षा घटनाओं को आसानी से एक्सचेंज प्लेटफ़ॉर्म के कंधों पर डाला जा सकता है। एक्सचेंज सुरक्षा के बारे में उपयोगकर्ता की चिंताओं में एक्सचेंज एपीआई, आंतरिक प्रबंधन अनुभव, फ़िशिंग वेबसाइट, भेद्यता का पता लगाना, वेबसाइट स्थिरता जैसे कारक भी शामिल हैं।

आइए देखें कि अगर हम टोकनइंसाइट द्वारा किए गए सुरक्षा घटनाओं पर सांख्यिकीय विश्लेषण करते हैं तो हमें क्या मिलता है - जून 2016 से जून 2019 तक देखा गया, जिसमें हैकर हमलों, फंड चोरी और आंतरिक सिस्टम समस्याओं के कारण होने वाली व्यापारिक विसंगतियां शामिल हैं, लेकिन इन्हीं तक सीमित नहीं हैं। या बाहरी कारक.

शीर्ष 40 एक्सचेंजों से देखी गई घटनाओं में से 60 प्रतिशत स्वयं एक्सचेंजों के लिए जिम्मेदार होंगी, और 40 प्रतिशत फ़िशिंग वेबसाइट हमलों और उपयोगकर्ताओं की अनुचित सूचना प्रबंधन के लिए जिम्मेदार होंगी।

यह एक्सचेंज की मजबूती और कैफीन-केटल के बारे में क्या बताता है? बहुत। लेकिन इस टूटे शीशे के शीशे में और भी बहुत कुछ है।

ट्रंक में क्या है, दोस्त?

ब्लॉकचेन ट्रांसपेरेंसी इंस्टीट्यूट (बीटीआई) की अप्रैल रिपोर्ट पर एक नजर डालें। इसने सीएमसी के शीर्ष 17 एक्सचेंजों में से 25 को 99 प्रतिशत से अधिक नकली पाया, जिनमें से कई में 99.5 प्रतिशत से अधिक नकली वॉल्यूम थे, जिनमें शीर्ष 35 समायोजित वॉल्यूम रैंकिंग में से 50 शामिल थे। इतना ही नहीं, लोकप्रिय डेटा साइटों पर रैंक किए गए सभी एक्सचेंजों में से 60 प्रतिशत से अधिक ने बहुत कम या कोई वॉल्यूम नहीं दिखाया - और इनमें से प्रत्येक में 96 प्रतिशत से अधिक नकली पाए गए।

रणनीति में शामिल हैं - ट्विटर फॉलोअर्स और लाइक्स का उपयोग करना, नकली ऑर्डर बुक भरना, वास्तविक वॉल्यूम के साथ सबसे बड़े एक्सचेंजों पर मिरर वॉश ट्रेडिंग से लेकर कीमत को प्रभावित न करने के लिए विभिन्न बॉट सेटिंग्स का उपयोग करके अपने वॉश ट्रेडिंग को छिपाने की कोशिश करना - जैसा कि बीटीआई ने पता लगाया है। जब इसने 99 प्रतिशत से अधिक नकली वॉल्यूम वाले इनमें से कई एक्सचेंजों की जांच की, तो यह भी पता चला कि कई एक्सचेंजों का ट्रेडिंग इंजन और डिज़ाइन समान है।

दूसरे शब्दों में, वास्तविक वॉल्यूम के साथ शीर्ष 40 सबसे बड़े एक्सचेंजों की सूची में, बिटकॉइन का वॉल्यूम लगभग 65 प्रतिशत मनगढ़ंत पाया गया था!

यह अजीब पैटर्न में गूँजता है कि शोधकर्ताओं का एक और समूह भी अपने फावड़ों में इकट्ठा हो गया। 24 मई, 2019 को बिटवाइज़ एसेट मैनेजमेंट से मैथ्यू होगन, होंग किम और मीका लर्नर ने रिपोर्ट में बताया 'बिटकॉइन में आर्थिक और गैर-आर्थिक व्यापार: दुनिया की पहली डिजिटल कमोडिटी के लिए वास्तविक हाजिर बाजार की खोज'बिटकॉइन में रिपोर्ट किए गए ट्रेडिंग वॉल्यूम का लगभग 95 प्रतिशत नकली या गैर-आर्थिक प्रकृति का है। उन्होंने यह भी दिखाया कि नकली वॉल्यूम वास्तविक बिटकॉइन स्पॉट बाजार में मूल्य खोज को प्रभावित क्यों नहीं करता है। जैसा कि इस रिपोर्ट में तर्क दिया गया है, बिटकॉइन के लिए वास्तविक हाजिर बाजार आम तौर पर समझी जाने वाली तुलना में काफी छोटा, अधिक विनियमित और अधिक कुशल है। उन्होंने दृढ़ता से रेखांकित किया कि 'एक डिजिटल कमोडिटी, बिटकॉइन का स्पॉट ट्रेडिंग बाजार दुनिया में सबसे व्यवस्थित और कुशल होना चाहिए।'

क्रिप्टो ट्रेडिंग टूल और डेटा प्लेटफॉर्म TheTie की मार्च 2019 की एक अन्य रिपोर्ट को देखें और आप देखेंगे कि इसमें भी संकेत दिया गया है कि रिपोर्ट की गई क्रिप्टो ट्रेडिंग वॉल्यूम का 87 प्रतिशत नकली था।

तो अगर सब कुछ इतना अधूरा और कमज़ोर है, तो क्या आदान-प्रदान पर सारी उम्मीदें खत्म हो गई हैं?

अधिक मांसपेशियाँ, कम चमक

पता चला कि यह सबसे बड़े एक्सचेंज और सबसे लोकप्रिय एक्सचेंज हैं जिनमें आपातकालीन तंत्र स्थापित हैं। जैसे आपातकालीन निधि, बीमा, वास्तविक समय अलर्ट का पता लगाना आदि। आंतरिक सुरक्षा तंत्र में आंतरिक सुधारों के अलावा, क्रिप्टो एक्सचेंजों ने बाहरी तृतीय-पक्ष सेवा प्रदाताओं की मदद से सुरक्षा उपायों को भी बढ़ाया है, जैसा कि टोकनइनसाइट ने अपनी नवीनतम रिपोर्ट में पाया है।

इस बात से इनकार नहीं किया जा सकता है कि एक्सचेंजों के आसपास सुरक्षा घटनाएं और धन की हानि अक्सर विभिन्न स्तरों पर होती रही है, लेकिन जैसे-जैसे क्रिप्टोकरेंसी एक्सचेंज सुरक्षा मुद्दों पर अधिक ध्यान देते हैं और अपने आंतरिक सिस्टम में अधिक निवेश करते हैं, समग्र समस्या तेजी से और अधिक परिपक्व हो गई है।

यहां दिलचस्प बात यह है कि, सामान्य तौर पर, उपयोगकर्ताओं का मानना ​​है कि सबसे बड़े एक्सचेंज और महत्वपूर्ण सटीक ट्रेडिंग वॉल्यूम वाले उभरते उभरते एक्सचेंज दोनों सुरक्षित हैं। साथ ही, उद्योग उपयोगकर्ताओं में वर्तमान में सबसे बड़े एक्सचेंजों के प्रति विश्वास की उच्च भावना है।

एक शानदार, तेज़ कार की तुलना में बड़े वाहन के लिए इस प्राथमिकता की क्या व्याख्या हो सकती है? बीमर या बीटल के बजाय एक एसयूवी? टोकनइनसाइट के विश्लेषक बिंगयाओ सॉन्ग का मानना ​​है कि बड़े पैमाने पर आदान-प्रदान की मूल बातें उच्च गुणवत्ता वाली संपत्ति हैं। “एक्सचेंजों की तरलता, व्यापारिक गहराई और सुरक्षा छोटे एक्सचेंजों की तुलना में बेहतर है। उदाहरण के लिए, बिनेंस की चोरी के बाद स्थापित निवेशक सुरक्षा कोष न केवल उपयोगकर्ताओं का आंशिक विश्वास हासिल कर सकता है बल्कि एक्सचेंज की ताकत भी प्रदर्शित कर सकता है।

हां, उपयोगकर्ता यह जानने के लिए उत्सुक हैं कि क्या सुरक्षा घटना होने के बाद, कोई एक्सचेंज उपयोगकर्ताओं को ऋण चुकाने या उपयोगकर्ताओं के धन की भरपाई करने में विफलता के लिए सीधे दिवालियापन घोषित करेगा? यह बताता है कि निवेशक सुरक्षा निधि और बीमा खंड क्यों दिखना शुरू हो गए हैं। लेकिन अनुपात अभी भी कम है, क्योंकि जब टोकनइनसाइट ने उपयोगकर्ताओं के लिए एक्सचेंजों के जोखिम क्षतिपूर्ति तंत्र का अध्ययन किया तो TOP40 एक्सचेंजों में से केवल आठ में ऐसे तंत्र मौजूद पाए गए।

उपयोगकर्ता एक्सचेंजों को बहुत कुछ बता रहे हैं और अपने मोजे और ग्राउंड-क्लीयरेंस को बढ़ाने के लिए नए मौके दे रहे हैं। टोकनइनसाइट के सर्वेक्षण से पता चलता है कि प्रौद्योगिकी के संदर्भ में, उपयोगकर्ताओं के पास 'एक्सचेंज के विकास और तकनीकी टीम की ताकत, जो एक्सचेंज की सुरक्षा की गारंटी देती है' के लिए उच्च स्तर की मान्यता है, जिसका औसत स्कोर 4.29 है।

किसी एक्सचेंज की तकनीकी टीम की ताकत का खुलासा जितना अधिक होगा, उपयोगकर्ता एक्सचेंज की सुरक्षा में उतने ही अधिक आश्वस्त होंगे

पार्किंग स्थल को फिर से देखें

विशेषज्ञों ने राजस्व रिपोर्टिंग, भंडार के साक्ष्य, कस्टोडियल प्रोटोकॉल, एल्गोरिथम टूल और वेबसाइट ट्रैफ़िक और रिपोर्ट किए गए वॉल्यूम जैसे मेट्रिक्स के बीच विसंगतियों को पहचानने के तरीकों के माध्यम से स्व-नियमन जैसे अन्य प्रयासों पर भी जोर दिया है।

हो सकता है कि बड़े एक्सचेंजों के पास इस कठिन गड्ढे-स्टॉप पर जाने के लिए बेहतर जेब, समय-शक्ति और पहिये हों जो चलती कार पर न केवल हवा में उड़ने वाले नट को बल्कि गहराई से भी ठीक कर देंगे। यह एक अच्छा संकेत है और आशा है कि यह ख़त्म नहीं होगा।

विश्वास वह साहस है जिसकी उद्योग और उपयोगकर्ताओं को आगे बढ़ने के लिए सख्त जरूरत है। यदि कठिन सड़क पर अपनी पकड़ बनाए रखने वाली बड़ी जीपें इसे बेहतर ढंग से कर सकती हैं, तो ऐसा ही होगा। बस बीच में मत थूकना.